#milka1992 — посты и обсуждения

​#milka1992

🔸История компании: ​$SGZH ​​ ​​​#sgzh

▫️Основана в 2014 году.

▫️2015 год - Segezha Group вошла в пятёрку рейтинга ТОП-50 лесопромышленных компаний России.

▫️2016 год - Сегежа приобрёл Лесосибирский ЛДК№ 1 (Красноярский край).

▫️2018 год - в Кирове запустили новое производство большеформатной фанеры.

▫️2020 год - Сегежа покупает предприятия «Карелиан Вуд Кампани» у Pin Arctic Oy.

▫️2021 год - Segezha Group начала коммерческую деятельность в Сингапуре.

▫️2023 год - Segezha Group продала семь европейских заводов (в Дании, Нидерландах, Германии, Чехии, Турции, Румынии и Италии) по производству упаковки.

🔻Это единственная лесоперерабатыващая компания на бирже!

🔸IPO: прошло в 2021 году.

🔸Чем занимается компания: вертикально-интегрированный лесопромышленный холдинг полного цикла, включающего заготовку древесины, её глубокую переработку, а также производство фанеры, пиломатериалов и бумажной упаковки.

🔸Состав основных акционеров: 62,2% акций принадлежит АФК система. $AFKS

🔸Free-float: 24,2%.

🔺Отчет МСФО за первые полгода 2026 года:

▪️Выручка: 37,98 млрд рублей, что на 15% меньше по отношению г/г.

▪️Чистая прибыль: отсутвует, очередной год есть чистый убыток в размере 15,26 млрд рублей, что на 6% лучше по отношению г/г.

🔸Дивиденды: было всего две выплаты и обе в 2022 году, пока с такими убытками о дивидендах говорить нельзя...

🔸Капитализация компании: 52,6 млрд рублей.

🔸Средний дневной оборот торгов: 82 млн рублей.

🔸Штат сотрудников: свыше 13.500 человек.

🔸Кредитный рейтинг: ruB.

📈Супер хай: цена акции поднималась до 11,320 рублей в 2021 году.

📉Самый лой: цена опускалась до 0,37 рублей  в 2026 году.

📊Сейчас цена находится у уровня 0,67 рублей за акцию.

🔸Облигации: на рынке представлены 11 серий облигаций, выплаты купонов на удивление проходят вовремя.

​​$RU000A101D13

​$RU000A105EW9

​$RU000A104UA4

​$RU000A104FG2

​$RU000A1053P7

​$RU000A108991

​$RU000A105SP3

​$RU000A10CB66

​$RU000A10CL64

​$RU000A1041B2

​$RU000A10E747

🔷Заключение:

🔹В краткосрочной перспективе: если честно, только тут я  вижу лучший вариант для торговли, особенно хорошо котировки идут вверх в предверии заседания ЦБ, где ожидается снижение КС, а также отлично показывают движения на позитивных новостях, естественно с последующей коррекцией.

🔹В среднесрочной перспективе: очень тяжело говорить на фоне отчётов по МСФО, где от года к году хуже и хуже.

🔹В долгосрочной перспективе: если бы они не входили в состав АФК система я бы сказала, что им конец 1000%, но АФК волшебным образом всех «долговиков» держит на плаву. Вариант долгосрочного инвестирования исключать нельзя, но где и как тут найти точку входа вам никто не скажет, то на общем фоне летит вниз, то допка...

​$SZZ4 ​$SZZ6

❗️ ПОДПИСЫВАЙТЕСЬ ❗️

​#milka1992

🔸История компании: ​$UPRO ​​ ​​ ​#upro

▫️Основана в 2005 году.

Первоначальное название ОГК-4.

▫️2008 год - контрольный пакет был выкуплен энегетическим концертом E.O.N.

▫️2011 год - компания переименована в Э.О.Н.

▫️2016 год - компания получила привычное нам название ПАО Юнипро.

▫️2023 год - владение концерна Uniper передает акции Росимуществу.

🔸IPO: на Московской бирже торгуется с 2006 года.

🔸Чем занимается компания: основной вид деятельности - производство и продажа электрической энергии, мощности и тепловой энергии. Компания управляет пятью мощными тепловыми электростанциями (ГРЭС) общей мощностью более 11 ГВт, расположенными в разных регионах РФ.

🔸Состав основных акционеров: Росимущество 83,83%.

🔸Free-float: 16,27%.

🔺Отчет МСФО за 2025 год:

▪️Выручка: 134,3 млрд рублей, что на 4,7% больше по отношению г/г.

▪️Чистая прибыль: 39,4 млрд рублей, что на 23,4% больше по отношению г/г.

🔸Дивиденды: выплата была в 2021 году.

🔸Капитализация компании: 62,6 млрд рублей.

🔸Средний дневной оборот торгов: 75 млн рублей.

🔸Штат сотрудников: во всей группе более 4400 человек.

📈Супер хай: цена акции поднималась до 3,5 рублей  в 2015 году.

📉Самый лой: цена опускалась до 0,32 рублей в 2008 году.

📊Сейчас цена находится у уровня 0,9965 рублей за акцию.

🔸Облигации: в данный момент на рынке не представлены.

🔷Заключение:

🔹В краткосрочной перспективе: есть потенциал всплеска ликвидности, но скорее всего только в сезон рекомендации дивидендов данного сектора.

🔹В среднесрочной перспективе: надо понимать, что компания находится в глобальном периоде капзатрат на модернизации и на срезе 6 месяцев у нас глобальный нисходящий тренд. Но уже, вероятно, начиная со следующего года компания вернётся к стабильным выплатам дивидендов, так что такой формат через лесенку считаю очень даже интересным.

🔹В долгосрочной перспективе: в этом сложном моменте времени, с точки зрения макроклимата, компания показала очень хороший отчет за 2025 год. Да, естественно помог рост тарифов ЖКХ, но очередной рост тарифов случился в начале этого месяца, дальше в начале следующего года. Рассматриваю такой вариант одним из приоритетов при условии точки первоначального входа на 3,5% и более, ниже цены акции по отношению к данному моменту, на мой субъективный взгляд, допускаю удержание позиции до 4,5% от депозита.

​$UNZ6 ​$UNH7

❗️ ПОДПИСЫВАЙТЕСЬ ❗️

​#milka1992

🔸История компании: ​$TRMK

▫️Основана в 2001 году.

▫️2002 год - в состав Трубной Металлургической Компании (ТМК) вошли: Волжский Северский и Синарный трубные заводы.

▫️2004 год - в состав ТМК вошёл Таганрокский Металлургический завод.

▫️2007 год - ТМК покупает много сервисных предприятий и на их базе запускают отраслевой научно-исследовательский институт РосНИТИ.

▫️2010 год - создано совместное предприятие ТМК и РОСНАНО - ТМК-ИНОКС, деятельность которой направлена на производство и реализацию прецизионных нержавеющих труб.

▫️2011 год - ТМК открывает представительство в Узбекистане.

▫️2020 год - делистинг с Лондонской Фондовой бирже.

▫️2021 год - ТМК выкупает ПАО  «Челябинский трубопрокатный завод», а именно выкупили пакет 86,54% акций сумма сделки 84,2 млрд рублей.

🔸SPO: на Московской бирже прошло в 2023 году, удалось привлечь 3,97 млрд рублей.

🔸Чем занимается компания: крупнейший производитель стальных труб.

🔸Состав основных акционеров: МК ООО «ТМК СТИЛ ХОЛДИНГ» главный акционер и контролирует пакет из 89,1% акций.

🔸Free-float: 10,9%.

🔺Отчет МСФО за первые полгода 2026 года:

▪️Выручка: 149 млрд рублей, что на 37% меньше по отношению г/г.

▪️Чистая прибыль: отсутствует, есть чистый убыток 30,1 млрд рублей, годом ранее чистый убыток был 3,25 млрд рублей.

🔸Дивиденды: был почти дивидендный аристократ, выплаты дивидендов были с 2007 года по 2024 год (за исключением 2009, 2010 и 2025 годов, в эти годы выплаты не производились).

🔸Капитализация компании: 64,62 млрд рублей.

🔸Средний дневной оборот торгов: 19,7 млн рублей.

🔸Штат сотрудников: более 40.000 человек.

🔸Кредитный рейтинг: ruA-.

📈Супер хай: цена акции поднималась до 272 рублей в 2023 году.

📉Самый лой: цена опускалась до 36 рублей в 2020 году.

📊Сейчас цена находится у уровня 58,68 рублей за акцию.

🔸Облигации: на рынке представлено одна серия облигаций, выплаты идут вовремя.

​$RU000A107JN3

🔷Заключение:

🔹В краткосрочной перспективе: можно рассматривать идею спекуляции, либо на хороших отчётах, на появлении ликвидности, на позитивных новостях или по общему тренду рынка, но конкретно в это время ликвидности нет.

🔹В среднесрочной перспективе: промежуточный отчет очень и очень плохой, пока совсем непонятно пройден ли пик кризиса...

🔹В долгосрочной перспективе: можно рассматривать покупку хоть сейчас, ведь финансовая составляющая наладится в любом случае, даже за счёт внутренней кухни. Но на мой субъективный взгляд, что сейчас к данному эмитенту лучше подходить с точки зрения долгосрочного инвестирования, допускаю удержание позиции до 3% от депозита.

❗️ ПОДПИСЫВАЙТЕСЬ ❗️

​#milka1992

🔸История компании: ​$ENPG ​#enpg

▫️Основана в 2002 году и основатель Олег Дерипаска.

▫️В 2003 году в результате реструктуризации и консолидации ряда алюминиевых и глинозёмных производств был создан Rusal Holding Limited.

▫️2003 год - группа приобрела 64% акций Красноярской ГЭС.

▫️2007 год - группа довела до 50,2% долю владения акциями «Иркутскэнерго».

▫️ В 2014 году - En+ Group приобрела 3,4% акций РусГидро, впоследствии обменяв их на 25% акций Красноярской ГЭС, владельцем которой на тот момент являлась РусГидро. ​$HYDR

▫️2016 год - группа приобрела дополнительные 40,3% «Иркутскэнерго» у «Интер РАО», доведя свою долю участия до 90,8%. ​$IRAO

▫️2017 год - досрочно полностью погашен долг перед банком ВТБ в размере $942 млн.

▫️2020 год - выкупили 21,37% своих акций у ВТБ.

🔻Это очень интересная компания, которая владеет пакетом акций Русал, а именно 56,8% акций. ​$RUAL

🔸IPO: на Московской бирже торгуется с 2020 года.

🔸Чем занимается компания: производство алюминия и глинозема, производство электроэнергии, добыча угля и других полезных ископаемых.

🔸Состав основных акционеров:

• Олег Дерипаска - 44,95% акций;

• ПАО ВТБ - 22,27% акций. ​$VTBR

🔸Free-float: 14%.

🔺Отчет МСФО за первые полгода 2026 год:

▪️Выручка: 10,1 млрд долларов, что на 13,1% больше по отношению г/г.

▪️Чистая прибыль: 905 млн долларов, что почти в три раза больше по отношению г/г.

🔸Дивиденды: выплаты дивидендов пока не было.

🔸Капитализация компании: 185,74 млрд рублей.

🔸Средний дневной оборот торгов: 97 млн рублей.

🔸Штат сотрудников: более 90.000 человек.

🔸Кредитный рейтинг: ruA+.

📈Супер хай: цена акции поднималась до 999 рублей в 2022 году.

📉Самый лой: цена опускалась до 231 рублей в 2026 году.

📊Сейчас цена находится у уровня 290 рублей за акцию.

🔸Облигации: на рынке сейчас не представлены облигации головной компании,

🔷Заключение:

🔹В краткосрочной перспективе: очень и очень спекулятивная акция, особенно на фоне всевозможных новостей о потенциальном снятии санкций и тому подобных, необходимо очень внимательно штудировать новостной фон и уровень ликвидности.

🔹В среднесрочной перспективе: алюминий пока еще далеко не весь потенциал реализовал. А тут диверсификационная вертикальная интеграция бизнеса, значит остаётся только найти подходящую точку входа.

🔹В долгосрочной перспективе: рано или поздно доступ к мировом рынку будет восстановлен и не стоит забывать, что сейчас много недопонимания не только в торговом плане, а в принципе по всем направлениям между США и Канадой. А Канада главный партнёр для США в продаже данного металла, но в случае позитивного сценария нельзя исключать, что Россия может в теории занять данную нишу.

❗️ ПОДПИСЫВАЙТЕСЬ ❗️

​#milka1992

🔸История компании: ​$SNGS ​$SNGSP

​#sngs ​​#sngsp

▫️Компания основана в 1993 году, официальным основателем выступает правительство Российской Федерации.

▫️Основание произошло путем выделения из состава «Главтюменнефтегаза» - нефтедобывающего производственного объединения «Сургутнефтегаз» Киришского НПЗ и сбытовых предприятий.

▫️В 1993 году прошла приватизация «Сургутнефтегаза», в тот момент и сейчас - спустя 32 года, мы не знаем точно структуры собственников.

▫️В 2004 году «Сургутнефтегаз» получил лицензию на разработку Талаканского месторождения. Ранее данной лицензией владела компания «ЮКОС» (я не буду в этом посте разбирать данную компанию и затрагивать ее, так как мы растянем это событие на годы вперед))).

▫️В 2012 году «Сургутнефтегаз» получил право освоения нефтяного месторождения имени Шпильмана.

🔸IPO: прошло в 2015 году.

🔸Чем занимается компания:

▪️Разведкой, добычей, переработкой и сбытом нефти и газа, а так же производством и сбытом нефтепродуктов и нефтехимии.

▪️У компании есть свой научно-исследовательский и проектный институт «СургутНИПИнефть».

🔸Основной состав акционеров: около 70% акций находятся в собственности некоммерческих партнерств, оффшорных компаний и дочерних компания ПАО «Сургутнефтегаз».

Фактически 70% акций принадлежит самой компании.

🔸Free-float:

- «Сургутнефтегаз» обычка - 25%;

- ⁠«Сургутнефтегаз» привилегированная- 73%.

🔸Отчет РСБУ за 2025 год:

▪️Чистая прибыль: отсутствует, есть чистый убыток 251,2 млрд рублей, годом ранее чистая прибыль 923,3 млрд рублей.

🔻Когда мы говорим о «Сургутнефтегаз», в первую очередь нас интересует кубышка, в 2024 году по разным оценкам экспертов она увеличилась на 150 млрд рублей и достигла цифры в 5,83 трлн рублей.

🔸Дивиденды:

- Рассматриваем только на акции привилегированные.

- Стабильные выплаты начиная с 2008 года.

- ⁠Рекордные дивиденды были выплачены в 2024 году в размере 12,29 рублей на одну акцию, дивдоходность 20,44%.

- В 16.07.2025 была выплата - 8,5 рублей на акцию, дивдоходность 16,5%.

- Выплата 15.07.2026, в размере 0,85 рублей.

🔸Капитализация компании: 1,082 трлн рублей.

🔸Средний дневной оборот торгов:

- «Сургутнефтегаз» обычка - 310 млн рублей;

- ⁠«Сургутнефтегаз» привилегированная - 552 млн рублей.

🔸Штат сотрудников: по данным на 2021 год - свыше 112 тысяч человек.

📈Супер хай:

- «Сургутнефтегаз» обычка - в 2020 году цена акции поднималась до 54,2 рублей;

- ⁠«Сургутнефтегаз» привилегированная - в 2024 году, цена акции поднималась до 72,45 рублей.

📉Самый лой:

- «Сургутнефтегаз» обычка - в 2026 году, цена опускалась до 13 рублей;

- ⁠«Сургутнефтегаз» привилегированная - в 2022 году, цены опускалась до 20,74 рублей.

📊Сейчас цена находится у уровня за акцию:

- «Сургутнефтегаз» обычка - 15,075 рублей;

- ⁠«Сургутнефтегаз» привилегированная - 39,765 рублей.

🔶Облигации: в данный момент на рынке не представлены.

🔷Заключение:

🔹В краткосрочной перспективе: волатильность присутствует в данном инструменте, так что такой формат забывать точно не стоит.

🔹В среднесрочной перспективе: на мой субъективный взгляд сейчас уже префы выглядят интересно с учетом того, что на самом деле отчет по РСБУ не сильно интересует, ведь дивы идут с кубышки. Допускаю удержание позиции до 4% от депозита.

🔹В долгосрочной перспективе: возможно это даже самый лучший подход к данному инструменту исходя из интереса к дивидендам, ведь нет сомнений, что крепкий рубль с нами не надолго, это крайне невыгодно крупным экспортерам, а в теории это говорит о том, что в будущем возможны дивиденды свыше 20% годовых.

​$SNZ6 ​$SGZ6 ​$SNH7 ​$SGH7

❗️ ПОДПИСЫВАЙТЕСЬ ❗️