#лимитнаязаявка — посты и обсуждения

Друзья, когда вы нажимаете кнопку «Купить» в приложении брокера, вы отправляете на биржу заявку. От того, какую заявку вы выберете, зависит цена покупки, скорость сделки и ваша итоговая доходность

Сегодня разберём все типы заявок, а также защитные механизмы — стоп-лосс и тейк-профит. Это база, без которой инвестировать вслепую

📖 Что такое биржевой стака

Прежде чем говорить о заявках, нужно понять, где они живут

Биржевой стакан — это таблица со всеми заявками на покупку и продажу. В нём видно, кто и по какой цене хочет купить или продать бумагу

— Bid (спрос) — цены, по которым покупатели готовы купить

— Ask (предложение) — цены, по которым продавцы готовы продать

Спред — разница между лучшей ценой покупки и лучшей ценой продажи. Чем уже спред, тем ликвиднее бумага

🔵 Рыночная заявка: «Купить здесь и сейчас

Что это: вы говорите брокеру: «Купи по любой текущей цене». Заявка исполняется мгновенно по лучшим доступным предложениям

Плюсы

— Мгновенное исполнение

— Гарантия, что сделка состоится

Минусы

— Проскальзывание. Если по лучшей цене продаётся мало лотов, вы скупаете следующие — по более дорогим ценам. Итоговая цена может оказаться значительно выше ожидаемой

— Риск исполнения по плохой цене. На неликвидных бумагах цена может улететь на несколько процентов

Пример: вы хотите купить 100 облигаций по 500 ₽. Но по этой цене есть только 10 штук. Остальные — по 510, 515 и 525 ₽. В итоге средняя цена будет выше, а расходы — больше

Когда использовать: только для очень ликвидных бумаг (например, популярные ОФЗ) и когда важна скорость, а не цена

🟢 Лимитная заявка: «Купить не дороже, чем я сказал

Что это: вы сами указываете цену, по которой хотите купить или продать. Заявка исполнится только тогда, когда на рынке появится встречное предложение по вашей цене или лучше

Плюсы

— Контроль над ценой. Вы никогда не купите дороже, чем указали

— Нет проскальзывания. Сделка либо исполняется по вашей цене, либо не исполняется вообще

— Можно «поймать» цену. Если бумага торгуется в диапазоне, вы можете выставить заявку ниже рынка и ждать

Минусы

— Может не исполниться. Если цена не дойдёт до вашего уровня, заявка останется в стакане

— Частичное исполнение. Если по вашей цене есть только часть лотов, купится только эта часть, а остаток заявки снимется

Виды лимитных заявок

— «До конца дня» — заявка активна до конца торговой сессии. Если не исполнилась — отменяется

— «До отмены» — заявка живёт, пока вы её не отмените или она не исполнится. Удобно для долгосрочных целей

Когда использовать: всегда, когда вы покупаете облигации. Это стандарт для долгосрочного инвестора

🔴 Стоп-лосс: «Продай, если станет хуже

Что это: заявка, которая автоматически срабатывает, когда цена падает до определённого уровня. Она защищает вас от больших убытков

Как это работает

— Вы купили облигацию по 1 000 ₽

— Ставите стоп-лосс на 950 ₽

— Если цена упадёт до 950 ₽ — брокер автоматически продаст бумагу

Два типа стоп-лосса

1. Стоп-маркет — при срабатывании брокер выставляет рыночную заявку. Продажа произойдёт мгновенно, но по любой доступной цене. Риск: цена может оказаться ниже уровня стопа

2. Стоп-лимит — при срабатывании выставляется лимитная заявка по указанной вами цене. Вы контролируете минимальную цену продажи. Риск: заявка может не исполниться, если цена резко упадёт ниже лимита

Важно: для облигаций стоп-лосс часто не рекомендуется. Причины

— Низкая ликвидность: одна крупная заявка может «сдвинуть» цену на несколько процентов

— «Толстые пальцы»: ошибочные заявки других участников могут вызвать резкие просадки, которые быстро выкупаются

— Если держать бумагу до погашения, вы всё равно получите номинал. Стоп-лосс может «выбить» вас из позиции на временной просадке

Когда использовать: только для очень ликвидных бумаг и если вы готовы к тому, что сделка может пройти по невыгодной цене

🟡 Тейк-профит: «Продай, когда будет достаточно

Что это: заявка, которая автоматически срабатывает, когда цена достигает вашей целевой отметки. Она фиксирует прибыль

Как это работает

— Вы купили облигацию по 1 000 ₽

— Ставите тейк-профит на 1 100 ₽

— Если цена вырастет до 1 100 ₽ — брокер продаст бумагу, и вы зафиксируете прибыль 10%

Важно: тейк-профит лучше ставить лимитной заявкой, а не рыночной. Иначе в момент срабатывания встречная заявка может оказаться ниже вашей целевой цены, и вы получите меньше

Когда использовать: если вы торгуете облигациями (покупаете дешевле, продаёте дороже) или хотите зафиксировать прибыль на росте цены

🔄 Как это работает вместе: связанные заявк

Многие брокеры позволяют выставить связанную заявку — одновременно стоп-лосс и тейк-профит. Когда срабатывает одна, вторая автоматически отменяется

Пример

— Купили по 1 000 ₽

— Стоп-лосс: 950 ₽

— Тейк-профит: 1 100 ₽

— Если цена упадёт до 950 ₽ — продажа, убыток 50 ₽

— Если вырастет до 1 100 ₽ — продажа, прибыль 100 ₽

Это позволяет управлять рисками и прибылью без постоянного контроля

🎯 Пошаговый алгоритм для покупки облигаци

Шаг 1. Найдите бумаг

В приложении брокера введите тикер (например, SU26238RMFS4 для ОФЗ 26238)

Шаг 2. Проверьте параметр

— Цена (чистая, без НКД)

— НКД (накопленный купонный доход)

— Доходность к погашению (YTM)

— Дюрация

— Дата погашения

Шаг 3. Выберите тип заявк

— Для покупки: лимитная. Укажите цену, по которой готовы купить. Не гонитесь за рынком

— Для продажи: лимитная или тейк-профит

Шаг 4. Укажите количеств

Сколько облигаций вы хотите купить. Помните: 1 лот = 1 облигация (для большинства ОФЗ)

Шаг 5. Проверьте итоговую сумм

Сумма = (Цена × Количество) + НКД + Комиссия брокера

Шаг 6. Отправьте заявк

Если лимитная — она появится в стакане. Если рыночная — исполнится сразу

Шаг 7. Проверьте исполнени

Убедитесь, что бумаги куплены, а купоны назначены

💎 Главные правил

1. Покупайте лимитными заявками. Это ваш контроль над ценой

2. Рыночные заявки — только для очень ликвидных бумаг. И только если скорость важнее цены

3. Стоп-лосс для облигаций — осторожно. На неликвидных бумагах он может сработать по плохой цене

4. Тейк-профит — лимитной заявкой. Чтобы получить именно ту цену, которую хотите

5. Связанные заявки — удобно. Стоп-лосс и тейк-профит одновременно

💬 А вы какими заявками пользуетесь? Лимитными или рыночными? Напишите в комментариях

#финансовыйкруг #заявки #лимитнаязаявка #рыночнаязаявка #стоплосс #тейкпрофит #облигации #инвестиции #пассивныйдоход #обучение #новичкам #экспертнаястать